信托的未來：大監(jiān)管時(shí)代信托的轉(zhuǎn)型與對策

推薦序一/姚江濤 _ XI
推薦序二/王軼 _ XV
推薦序三/秦朔 _ XVII
前言 _ XXIII

第一章 信托蝶變 _ 001
一、資管新規(guī)拉開信托行業(yè)巨變的序幕 _ 002
二、信托之變源于信托定位的變化 _ 004
三、信托的興衰，源于宏觀經(jīng)濟(jì)的變化 _ 010
四、信托行業(yè)五次整頓的總結(jié)與反思 _ 026
五、信托立法初期，信托行業(yè)在迷茫中的艱難探索 _ 035
六、2008—2018年，大資管時(shí)代下的信托行業(yè) _ 060
七、展望資管新規(guī)后的新信托 _ 068

第二章 宏觀之勢 _ 073
一、未來十年，中國企業(yè)面臨四大巨變 _ 074
二、最好的時(shí)代，最好的聲音 _ 077
三、制度紅利不再，信托行業(yè)該何去何從 _ 079
四、監(jiān)管政策頻出，會對信托行業(yè)產(chǎn)生哪些深遠(yuǎn)影響 _ 087
五、監(jiān)管政策促使信托公司的業(yè)務(wù)出現(xiàn)新變化 _ 092
六、利率周期波動(dòng)，信托公司該如何應(yīng)對 _ 099
七、轉(zhuǎn)型期的信托公司，該如何揚(yáng)長避短 _ 109
八、深入服務(wù)客戶，信托行業(yè)就不會消亡 _ 114
九、信托轉(zhuǎn)型的六個(gè)核心要素 _ 120
十、信托公司轉(zhuǎn)型之“怪現(xiàn)狀” _ 126
十一、行業(yè)陣痛期，信托公司切忌盲目轉(zhuǎn)型 _ 134
十二、從財(cái)務(wù)估值角度來看，信托公司該如何提升內(nèi)涵價(jià)值 _ 140

第三章 業(yè)務(wù)之道 _ 157
一、信托公司如何實(shí)現(xiàn)資管突圍 _ 158
二、標(biāo)品信托的“表”與“里” _ 163
三、解密金融同業(yè)游戲的六種模式 _ 170
四、信托公司如何參與供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)：風(fēng)口下的產(chǎn)融之路 _ 180
五、新形勢下信托公司地方政府政信業(yè)務(wù)何去何從 _ 185
六、信托公司與地方政府和工商企業(yè)開展業(yè)務(wù)的新模式 _ 191
七、消費(fèi)金融業(yè)務(wù)在未來會如何發(fā)展：對螞蟻金服的近距離審視 _ 197
八、工商企業(yè)信托該如何進(jìn)行風(fēng)控：一個(gè)信托經(jīng)理眼中的武漢金凰 _ 208
九、信托通道業(yè)務(wù)的反思：如何把信托通道做得更有“高級感” _ 214
十、信托公司該如何轉(zhuǎn)型 _ 221
十一、一個(gè)優(yōu)秀的信托經(jīng)理應(yīng)該具備怎樣的基本素養(yǎng) _ 226
十二、信托公司如何強(qiáng)化研究部的功能從而實(shí)現(xiàn)專業(yè)賦能 _ 233

第四章 風(fēng)控之法 _ 245
一、解讀99號文：信托風(fēng)控的綱領(lǐng)性文件 _ 246
二、信托公司如何在風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)上進(jìn)行新的嘗試 _ 254
三、信托業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目分析——高評級的行業(yè)龍頭企業(yè)篇 _ 262
四、信托業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目分析——工商企業(yè)篇 _ 269
五、信托業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目分析——地方政府融資平臺篇 _ 276
六、信托業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目分析——供應(yīng)鏈金融篇 _ 286
七、如何重塑信托精神 _ 295

第五章 財(cái)富之術(shù) _ 303
一、關(guān)于財(cái)富管理的未來 _ 304
二、財(cái)富管理行業(yè)，路在何方 _ 307
三、信托公司財(cái)富管理業(yè)務(wù)戰(zhàn)略地圖 _ 315
四、信托公司財(cái)富管理業(yè)務(wù)在破局中的困惑 _ 332
五、非標(biāo)越發(fā)稀缺，財(cái)富管理行業(yè)該如何轉(zhuǎn)變 _ 343
六、在信托行業(yè)的轉(zhuǎn)型期，探索信托財(cái)富管理的2.0版本 _ 351
七、如何利用資產(chǎn)管理規(guī)模做好信托公司財(cái)富中心的精細(xì)化管理 _ 363
八、什么才是真正的“財(cái)富管理” _ 370
九、私人銀行財(cái)富管理的過去和未來 _ 376
十、論信托公司如何進(jìn)行財(cái)富中心產(chǎn)品線的建設(shè) _ 383
十一、財(cái)富管理的新方向：一個(gè)財(cái)富管理從業(yè)者寫給個(gè)人投資者的四句話 _ 397
十二、論一個(gè)理財(cái)經(jīng)理的基本素養(yǎng) _ 405

致謝 _ 413